中小银行将深化治理改革加速“抱团取暖”

“受益于稳增长和宽信用的政策环境，2021年，商业银行盈利能力得到明显提升，但从结构上看，全国性银行的业绩增速明显好于区域中小银行。”苏宁金融研究院副院长薛洪言对《金融时报》记者说，当前，中小银行在资本补充、治理结构、资产质量等方面均存在短板，与大型银行相比发展差距被持续拉大。

今年的《政府工作报告》提出，要深化中小银行股权结构和公司治理改革，加快不良资产处置。中小银行风险防范与改革发展再度成为热点话题，受到业界持续关注。深化中小银行股权改革和公司治理为何重要？在行业分化加剧的背景下，中小银行未来应如何破局，不断拓宽自身的生存空间？

探索：扩大不良资产转让试点工作

加快不良资产处置是近年来监管部门多次提及的重点问题。《金融时报》记者了解到，与此前《政府工作报告》提及的对不良贷款的风险防范不同，将“加快不良资产处置”明确写入《政府工作报告》尚属首次。

在政策大力支持下，当前，银行不良贷款率总体实现了稳中有降，但中小银行的不良贷款率依然处在相对较高水平。具体来看，根据银保监会数据，2021年四季度，国有商业银行与股份制商业银行不良贷款率均为1.37%，然而城商行和农商行的不良贷款率分别为1.9%和3.63%。

可见，中小银行尤其是农商行面临着较大的资产处置压力。招联金融首席研究员董希淼认为：“中小金融机构不良资产处置的重点问题在于处置方式较少，手段单一，渠道匮乏。这既不利于中小金融机构减轻发展包袱，又不利于提升其对实体经济的服务能力。”

为了进一步加大不良资产的处置，监管部门不断积极探索创新试点工作。2021年1月，银保监会下发《关于开展不良贷款转让试点工作的通知》，批复同意试点开展单户对公不良贷款转让和个人不良贷款批量转让。首批参与试点的银行包括6家国有大型银行和12家全国性股份制银行。

“监管部门开展不良贷款转让试点工作已有一年，取得了积极成效。”董希淼建议，未来，应尽快将中小金融机构纳入不良资产转让试点，拓宽不良资产处置渠道，提升防范和化解风险的能力。

董希淼表示，下一步，应多措并举，综合运用清收重组、自主核销、不良资产转让和不良资产证券化等多种方式，进一步加大不良资产处理力度。同时，放宽政策限制，鼓励更多市场主体积极参与不良资产处置，提高不良资产处置市场的供给能力。

解困：深化股权结构和公司治理改革

“深化中小银行股权结构和公司治理改革，有助于从根本上提升中小银行的独立性，以更好地着眼于发展、着眼于服务实体经济，而非服务于股东。”薛洪言对《金融时报》记者表示。

经过多年努力，我国中小银行公司治理已经取得了积极成效，如“三会一层”结构不断优化，资本约束的现代经营理念基本形成。但是，股权结构失衡、激励约束机制不健全等公司治理问题仍然困扰着不少中小银行。

多位业内专家均表示，股权管理是商业银行公司治理的一个重要方面和关键环节。

董希淼在接受《金融时报》记者采访时表示：“股权过于分散、‘内部人’控制、大股东越位等都是当前中小银行面临的突出问题。这些问题处理不当可能会导致不正当的关联交易，甚至让中小银行沦为大股东的‘提款机’。”

改善中小银行股权结构，需要严把入口关，提高对股东的资质要求。董希淼认为，一方面，中小银行要及时清理不符合资质的银行股东；另一方面，也要积极引进与自身发展方向相吻合的股东。以农商行为例，可以着眼于挑选从事农业领域的战略投资者。

然而，在化解股权结构的问题中也存在着一些矛盾。“现实的情况是，在银行股东资质要求较高的标准下，中小银行往往找不到合格的股东。”董希淼对《金融时报》记者说。

对此，董希淼表示，未来应在确保股东资质基本合格的情况下，适当调整和优化股东资质的要求，进一步简化审批程序。

除此之外，董希淼还表示：“中小银行应从关联交易、组织架构、考核激励等方面着手，完善公司治理体系，理顺公司治理运作机制，提升中小银行内生的经营管理水平和稳健发展能力。特别是对股东资质进行穿透式监管，避免中小股东贪图融资便利等短期行为。”

突围：“抱团取暖”趋势将延续

今年全国两会期间，全国人大代表、中原银行董事长徐诺金提交的一份《关于促进中小银行稳健发展的建议》引发关注。

《建议》中提到，通过吸收、新设合并以及引入战略投资者，成为当下解决中小银行困局的主要思路。徐诺金认为，合并后的中小银行有利于完善公司治理结构、丰富多层次的信贷融资体系，围绕金融下沉领域重点发力。

“以前中小银行合并重组是为了做大做强，而现在主要是为了‘抱团取暖’。”董希淼在接受《金融时报》记者采访时说，中小银行合并重组的目的较以前出现了根本性的变化。

近几年，中小银行合并重组的案例越来越多，趋势也愈发显现。业内专家认为，这是行业发展驱动力转变所引发的必然现象。

“当前的行业创新是科技和数据驱动的创新，无论是科技还是数据，大中型银行才有优势，很多中小银行都无力应对数字化的挑战。”薛洪言认为，在这个背景下，为更好应对行业加速分化的局面，合并重组成为中小银行的理性选择。

值得注意的是，并非所有的合并重组都能达到“1+1＞2”的理想效果。董希淼提醒，合并重组之后，如果几家机构融合得不好，可能会产生更多问题。

“不是通过简单合并重组就可以让中小银行防范风险、提高竞争力。”董希淼认为，要注意在市场化和法治化这两个原则基础上进行合并重组，切勿让合并重组成为一些中小银行掩盖风险的方式。

针对未来中小银行合并重组的发展趋势，薛洪言对《金融时报》记者说：“可以预见，未来会有更多的中小银行合并重组。同时，一些经营灵活、成功转型的中小银行也有更大的动力通过上市等方式扩充资本金，持续增厚实力，以更好地应对数字化转型的挑战。”

关键词： 抱团取暖